[글로벌 마켓 브리핑] 2024년 10월 10

최근 글로벌 증시의 변동성과 주요 기업 소식들에 대해 다루고 있습니다. 특히, 10월의 높은 변동성을 언급하며 미국 증시가 신기록을 경신하는 등 장기적인 상승세를 보여주고 있음을 설명합니다. 엔비디아와 TSMC의 긍정적인 AI 수요, 구글의 반독점 관련 업데이트 등 다양한 이슈가 금융 시장에 미친 영향을 분석합니다. 이런 주제는 투자자들이 시장의 흐름을 이해하고 적절한 투자 결정을 내리는 데 도움이 됩니다.

 

 

핵심주제

 

10월의 증시 변동성이 높고, 미국 증시는 최고가를 경신하였다.

• 역사적으로 10월은 증시 변동성이 심한 시기로 알려져 있다.
• 미국의 다우와 S&P 500 지수가 사상 최고가를 기록하며 상승세를 보이고 있다.
• 이와 함께 연준의 정책 결정과 금리 전망이 주요 이슈로 대두되고 있다.

AI 관련 기업들이 긍정적인 성과를 보이고 있으며, TSMC 실적이 이를 뒷받침하고 있다.

• 특히 TSMC가 발표한 실적은 AI에 대한 강력한 수요를 입증하고 있다.
• 엔비디아와 브로드컴과 같은 AI 관련 주식들도 긍정적인 반응을 보였다.
• 이러한 현상은 AI 기술의 확산과 기업들의 투자 심리를 활성화하는 데 기여하고 있다.

구글의 법무부 제재가 심화되고 있으며, 분할 가능성도 언급되고 있다.

• 미국 법무부는 구글의 시장 독점 해소를 위해 매각 방안을 고려하고 있다.
• 또한, 정부는 구글이 검색 시장에서 차지하는 90% 이상의 점유율을 문제 삼고 있다.
• 구글은 이와 관련해 강하게 대응하고 있으나, 법적 분쟁에 휘말릴 가능성이 높다.

 

 

금융 업종의 실적 발표와 AI 유망주들의 상승세가 주목받고 있다.

• JP 모건과 웰스파고 등 대형 은행들의 실적 발표가 잇따르며 금융 업종에 대한 관심이 증가하고 있다.
• 팔란티어와 아스테라와 같은 AI 관련 주식들이 급등하며 긍정적인 투자 심리를 자극하고 있다.
• 리튬의 수요 증가에도 불구하고 현재 가격하락이 우려스러우나, 장기적인 전망은 긍정적이다.

엔비디아의 AI 칩 수요가 여전히 강세를 보이고 있으며, 긍정적인 향후 전망이 있다.

• 엔비디아는 AI 칩 수요가 지속적으로 높은 수요를 기록하고 있음을 확인했다.
• 마이크로소프트와의 협력으로 AI 프로젝트가 더욱 확대될 가능성이 크다.
• TSMC와의 협력을 통해 공급망이 강화되면서 향후 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상된다.

 

 

설명

 

1. 글로벌 마켓의 변동성과 미국 증시 흐름

• 10월은 역사적으로 증시 변동성이 높다는 악명이 있으며, 현재도 확실히 변동성이 있지만 장기적인 트렌드는 우상이라고 생각한다.
• 미국 증시는 다시 한번 최고가를 경신하였고, 한국 시장은 당분간 쉬어가는 사이에 미국 증시가 매우 바쁘게 흘러가고 있다.
• 간밤에는 여러 이슈를 소화하며 신고가 랠리를 기록하였고, 연준의 FMC 의사록과 엔비디아 관련 소식도 있었다.
• 특히 9월 FMC 의사록에서는 금리를 높게 유지하자는 의견이 많았으며, 이로 인해 국채 금리는 오름세를 지속하였다.
• 다우와 S&P 500 지수는 사상 최고가를 경신하며 상승하였고, 반도체 테마 안에서는 엔비디아가 약간 하락했지만 여전히 5일 연속으로 랠리를 이어갔다.

2. ️AI 수혜주 상승과 구글 법무부 소식

• 일주일 동안 12%가 상승하여 오늘은 잠시 휴식을 취했지만, 어제 TSMC의 실적이 AI에 대한 강력한 수요를 입증했다.
• 이로 인해 엔비디아를 포함한 AI 수혜주들의 상승 가능성이 더욱 높아지고 있으며, 엔비디아는 132.65달러에 거래를 마쳤고, 전고점인 135.5달러를 부각시키고 있다.
• 특히 TSMC 실적에 반응하며 2.9% 급등한 브로드컴이 noteworthy한 성과를 거두었고, 캔터 피츠제럴드가 목표가를 200달러에서 225달러로 상향 조정함으로써 투자 심리도 긍정적이다.
• 한편, 알파벳 소식으로는 법무부가 구글에 대한 해체 혹은 분사를 추진하기 위해 액션을 취하고 있으며, 사업 일부 매각 방안을 연방 법원에 제출했다.
• 그러나 전문가들은 구글 분할이 이루어지지 않을 것이라는 의견도 많아, 오늘 주가는 하락으로 반응했다.

3. 테슬라와 보잉, 최신 시장 동향 뉴스

• 테슬라의 주가는 1.53% 내림세로 161.8달러에 거래를 마쳤으며, 중국에서 3분기 판매량이 24만 9천 대로 역대 최고치를 기록하였다.
• 이는 중국 정부가 전기차 구매자에게 380만 원 보조금을 지원하는 정책 덕분으로 풀이된다.
• 또한, 테슬라는 모델 3 및 모델 Y 구매자에게 자동차 대출 금리를 0% 제공하는 혜택을 발표하였으나, 이는 미국 내에서만 적용된다.
• 하지만 이러한 혜택이 판매량 증가에 기여할 수는 있지만, 영업 이익 감소라는 부작용이 있을 수 있어 다양한 해석이 필요하다.
• 한편 보잉은 기계공 노조의 파업이 계속되고 있으며, 임금 인상 제안을 철회하면서 신용 등급이 부정적으로 조정되었고, 주가는 3.4% 급락하였다.

 

 

4. 금융 업종 실적과 주식 시장 흐름

• 오늘 금융 업종이 지수 대비 강세를 보였으며, 이번 주 금요일에 JP 모건과 웰스파고 등 대형 은행주들의 실적 발표가 예정되어 있다.
• 특히 팔란티어 테크놀로지스는 AI 수혜주로 부상하며, 최근 주가 상승률이 141%에 달하고 있으며 4.1% 급등세를 보였다.
• 또한, 아카디움 리튬은 리오틴토와 인수 계약을 체결했으나 리튬 가격이 하락하며 어려운 상황이지만, 장기적인 수요 증가 예측이 있다.
• 크루즈 관련주들은 허리케인 영향에도 불구하고 투자 등급 상향 조정으로 인해 7% 급등세를 기록했다.
• 마지막으로 아스테라 랩은 AI 패브릭 스위치 신제품 발표 후 목표가가 상승하며, 주가가 15% 급등했다.

5. ️ 9월 FMC 의사록 공개와 금리 인하 논란

• 9월 FMC 의사록이 공개되었으며, 이에 따라 국채 금리가 크게 상승하는 흐름이 나타났다.
• 의사록에서는 다수의 연준 간부가 0.5% 포인트 금리인하를 반대하고, 0.25% 포인트 금리인하를 선호하는 의견이 확인되었다.
• 이런 의견 차이 때문에 연준이 비컷 결정을 성급하게 내렸다는 지적이 제기되었다.
• 또한, 노동 시장의 급격한 둔화를 우려하며 사전 위험 차단을 위해 과감히 50bp 인하를 단행한 것으로 보인다.
• 역사적으로 최근 19년간 연준의 금리 인하가 만장일치로 결정되지 않은 것은 이번이 처음이며, 이는 경제 상황에 대한 다양한 의견을 반영하는 것으로 해석된다.

6. ️연준 동결 가능성, 인플레이션 및 경제 의견 분석

• 연준의 이사 6인이 공개된 이후 11월 FMC에서 동결의 가능성이 크게 커지고 있으며, 현재 동결 가능성은 20% 가까이 유지되고 있다.
• 인플레이션에 대한 기존 의견은 확신을 보이지만, 여러 연준 위원들의 의견이 분분한 상황이다.
• 필립 제퍼슨 부의장은 9월 FMC에서의 5bp 인하가 적절했다고 언급했으며, 경제 성장과 노동 시장의 강함을 강조했다.
• 수잔 콜린스 총재는 현재 상황이 골디락스라며 금리 인하가 필요하지만, 빠른 금리 인하는 인플레이션을 자극할 수 있다고 설명했다.
• 로리 로건 댈러스 총재는 점진적인 금리 인하의 중요성을 강조하며, 현재 경제 상황의 속도 조절이 중요한 시점이라고 말했다.

 

 

7. ️엔비디아 소식: AI 칩 수요 강세

• 엔비디아는 장 마감 직전에 소폭 하락했지만, AI 칩 수요가 여전히 강세라는 점을 확인했습니다.
• 마이크로소프트는 애저 클라우드 플랫폼에서 엔비디아의 블랙 부품을 공식적으로 도입한다고 밝혔습니다.
• 내달 18일부터 22일에 열리는 MS 이그나이트에서 블랙웰 기반의 제품과 AI 프로젝트에 대한 자세한 내용을 공개할 예정입니다.
• 또한 폭스콘이 멕시코에 공장을 건설하겠다는 소식도 전해지며, AI 수요 증가에 긍정적인 영향을 미치고 있습니다.
• 현재 엔비디아는 TSMC의 AI 칩 생산에 의존하고 있지만, 폭스콘 아지 공장의 증가로 향후 공급이 확대될 것으로 기대됩니다.

8. AI 칩 수요 긍정 전망과 구글의 반독점 이슈

• 간밤의 마감 상황에서 건강한 조정이 나타났으며, AI 칩 수요가 긍정적으로 보이고 있다.
• TSMC는 AI 부문에서 매출이 전년 대비 40% 상승하며 긍정적인 전망을 갖고 있으며, 대만 가오슝의 제 3공장 건설 계획을 발표했다.
• 이러한 긍정적 요소가 공급을 늘려 AI 칩의 케파 증가로 이어질 것으로 판단된다.
• 세 번째 소식으로 구글의 반독점 관련 이슈가 있으며, 미국 법무부가 검색 독점 해소 방안을 제출했다.
• 구글이 검색 시장에서 경쟁사 우위를 점하는 것을 방지하기 위한 구조적 구제책을 고려하고 있으며, 매각을 통해 기업 분할을 의미하는 법률적 용어로 해석된다.

9. 구글에 대한 미국 법무부의 제재 방안

• 미국 법무부는 구글의 AI 제품 거부를 위해 더 많은 선택지를 허용하는 방안과 신규 투자 제한을 검토하고 있다.
• 구글은 검색 시장에서 90% 이상의 점유율을 차지하고 있어, 정부의 조치가 필요하다고 해석되고 있다.
• 이와 관련하여 구글에 대한 행동적 구제책과 구조적 구제책이 제안되었으며, 이에는 신규 투자를 제한하고 소비자가 더 많은 선택지를 사용할 수 있도록 하는 내용이 포함되어 있다.
• 구조적 구제책에는 매각 및 기업 분할도 포함되며, 이에 구글은 강하게 반발하고 있으나 변론은 11월 말에 예정되어 있어 변동성이 클 것으로 예상된다.
• 마이크로소프트의 20년 전 사례를 들어 구글은 항소를 통해 상황을 타개할 수 있을 것이라는 주장을 하고 있다.